Коротко о решении
Банк России объявил об ужесточении макропруденциальных лимитов (МПЛ) на IV квартал 2026 года по ряду видов потребительских кредитов — в первую очередь по наиболее рискованным необеспеченным займам, а также по нецелевым потребкредитам под залог недвижимости и автотранспорта. При этом значения макропруденциальных надбавок оставлены без изменений.
Причины корректировки
Решение принято после того, как во II квартале объём необеспеченных потребительских кредитов вырос на 2,8% — в основном за счёт увеличения выдач наличных. Регулятор связывает это с реализацией отложенного спроса на фоне снижения ставок в экономике.
Состояние проблемной задолженности
По оценке регулятора, доля проблемной задолженности в сегменте потребкредитов в первом полугодии оставалась на уровне примерно 13,1–13,2%. Доля задолженности с просрочкой свыше 30 дней на третий месяц после выдачи составила 0,7% по кредитам наличными (выдачи апреля 2026 года) и 2,4% по картам — оба показателя на 0,9 процентного пункта ниже, чем по выдачам апреля 2025 года.
Какие меры приняты
Чтобы ограничить накопление рисков в потребкредитовании в случае замедления роста реальных доходов, регулятор ужесточил МПЛ для наиболее рискованных необеспеченных займов — с высокой долговой нагрузкой и длительными сроками. Также повышены значения МПЛ по нецелевым потребительским кредитам под залог жилья и автотранспорта, чтобы снизить возможности регулятивного арбитража.
Ипотека и автокредиты
По ипотеке лимиты не менялись: качество обслуживания ипотечных займов остаётся высоким — доля просрочек свыше 30 дней на девятый месяц после выдачи по выдачам октября 2025 года составила 0,6% (снижение на 0,5 п.п. к выдачам октября 2024 года). В сегменте автокредитования доля проблемных займов оценена в 4,5% на 1 июля; накопленный макропруденциальный буфер капитала — 2,5% от портфеля за вычетом резервов. Для ограничения возможного роста закредитованности повышены лимиты по автокредитам для заемщиков с ПДН выше 50% и для тех, у кого ПДН превышает 80%.
Надбавки для крупных компаний и валютные кредиты
Надбавка к коэффициентам риска на прирост требований к крупным компаниям с высокой долговой нагрузкой, действующая с марта на уровне 100%, оставлена без изменений; регулятор не исключил её дальнейшего повышения при нарастании рисков. Надбавки по валютным кредитам тоже не менялись: доля валютных займов снизилась во II квартале на 0,8 п.п. до 11,8%. Регулятор посчитал, что сейчас нет необходимости стимулировать девалютизацию кредитного портфеля, поскольку валютные займы в основном берут экспортёры с валютной выручкой для обслуживания обязательств.
Значение национальной антициклической надбавки не изменено: несмотря на ускорение темпов кредитования в отдельных сегментах, признаков кредитного перегрева регулятор не наблюдает и оценивает банковский сектор как обладающий достаточным запасом капитала для поддержки финансирования экономики.
